Tech-Aktien legen 2020 um 47,6 % zu und fallen bis 2022 um 33 %

Während der COVID-19-Pandemie spielte die Technologie eine entscheidende Rolle bei der Anpassung der Gesellschaft an eine beispiellose Situation. Als Lockdowns und soziale Distanzierungsmaßnahmen zur Norm wurden, wurde eine stärkere Vernetzung unerlässlich. Diese Verschiebung trug dazu bei, die Kontinuität in verschiedenen Lebensbereichen aufrechtzuerhalten und ein erhebliches Wachstum im Technologiesektor voranzutreiben. Der technologielastige Nasdaq-100-Index spiegelte diesen Trend wider, indem er im Jahr 2020 einen bemerkenswerten Anstieg von 47,6 % erzielte. Die Dynamik setzte sich bis ins Jahr 2021 fort, wobei kräftige Gewinne den Index weiter beflügelten.

Die Zeit nach der Pandemie brachte jedoch neue Herausforderungen mit sich. Der Beginn des russischen Einmarsches in der Ukraine, die steigenden Inflationsraten und die rasche Straffung der Geldpolitik schufen ein volatiles Umfeld. Die Anleger wechselten daraufhin von Growth- zu  Value-Aktien, was zu einem Rückgang des Nasdaq-100 um 33 % bis Ende 2022 führte.

Die Widerstandsfähigkeit von Tech-Aktien

Trotz des Abschwungs sind Tech-Aktien jetzt überzeugender positioniert als zuvor. Die wichtigsten Treiber des langfristigen Wachstums sind nach wie vor intakt, und die aktuellen Bewertungen sind attraktiver. Diese Neubewertung bietet eine einzigartige Gelegenheit für Anleger, da sich die Technologie weiterentwickelt und größere Märkte als ursprünglich erwartet adressiert. Heute gehen Technologieunternehmen über den bloßen Verkauf von Hardware und Software hinaus. Sie bieten Dienstleistungen an, die stetige Einkommensströme generieren.

Zum Beispiel hat Amazon, das als Online-Buchhändler begann, bemerkenswert diversifiziert und MGM Studios für 8,45 Milliarden US-Dollar übernommen. Alphabet, bekannt als Google, ist auch nach dem Börsengang im Jahr 2004 weiterhin innovativ und expandiert wie ein Start-up. Die Technologielandschaft hat sich über die traditionellen Grenzen hinaus entwickelt und unterstreicht die Dynamik des Sektors.

Die Leistungsfähigkeit von Cloud Computing

Ein wesentlicher Treiber dieser Entwicklung ist Cloud Computing. Die IDC berichtet, dass die Ausgaben für Cloud-Infrastrukturprodukte im dritten Quartal 2022 im Vergleich zum Vorjahr um 24,7 % auf 23,9 Milliarden US-Dollar gestiegen sind. Für das gesamte Jahr 2022 prognostiziert IDC einen Anstieg der Ausgaben für Cloud-Infrastruktur um 19,6 % auf insgesamt 88,1 Milliarden US-Dollar. Dieses Wachstum wird durch die hohe Nachfrage und Verbesserungen in der Infrastrukturlieferkette vorangetrieben.

IDC prognostiziert von 2021 bis 2026 eine durchschnittliche jährliche Wachstumsrate von 12,9 % für die Ausgaben für Cloud-Infrastrukturen, die bis 2026 135,1 Milliarden US-Dollar erreichen wird. Diese Expansion ermöglicht eine schnelle Skalierung neuer Geschäftsmodelle. Technologieunternehmen nutzen Cloud Computing, um Abonnementdienste wie Amazon Music, Microsoft Xbox Live, Apple TV und Google Play anzubieten, die konsistente Einnahmequellen bieten.

Digitale Transformation: Ein Paradigmenwechsel

Die digitale Transformation verändert Unternehmen in allen Branchen. Dieser Prozess beinhaltet die Einbettung von Technologie, um die Effizienz zu steigern, die Geschäftsdynamik voranzutreiben und eine Digital-First-Denkweise anzunehmen. Unternehmen, die diese Transformation erfolgreich meistern, können besser mit digital-nativen Unternehmen konkurrieren.

Die Auswirkungen der digitalen Transformation zeigen sich in verschiedenen Branchen. So sind beispielsweise Mobile-Banking-Apps unverzichtbar geworden, um die nächste Generation von Kunden im Privatkundengeschäft zu gewinnen. In ähnlicher Weise führen Regierungen weltweit digitale Self-Service-Prozesse für verschiedene Aufgaben ein, um die Bereitstellung und Zugänglichkeit von Dienstleistungen zu verbessern.

Best-Value-Tech-Aktien für die Zukunft

Value Investing ist eine Strategie, bei der Anleger nach Aktien suchen, die unter ihrem inneren Wert gehandelt werden, und erwarten, dass der Markt diese Fehlbewertung schließlich korrigiert. Dieser Ansatz umfasst in der Regel fundamentale Kennzahlen wie das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV), wobei ein niedrigeres KGV auf eine Unterbewertung hinweist. Diese Aktien haben das Potenzial, erhebliche Renditen zu erzielen, sobald der Markt ihren Wert neu ausrichtet.

SurgePays, Inc.

SurgePays, Inc. ist ein Technologieunternehmen, das über über 8.000 Convenience-Stores in den USA Finanz- und Prepaid-Mobilfunkdienste für Gemeinden mit unzureichenden Bankverbindungen anbietet. Im ersten Quartal 2024 hat das Unternehmen sein Geschäftsmodell deutlich umgestellt und sich von der Lead-Generierung auf den Ausbau seines landesweiten Netzwerks konzentriert.

Hello Group, Inc.

Die Hello Group ist in Chinas Online-Sozial- und Unterhaltungssektor mit Plattformen wie Momo und Tantan tätig. Momo erleichtert ortsbezogene soziale Interaktionen, während Tantan sich auf Dating und romantische Verbindungen konzentriert. Diese Plattformen ermöglichen es den Nutzern, neue Beziehungen aufzubauen, soziale Kreise zu erweitern und Freizeitaktivitäten nachzugehen.

iHuman, Inc.

iHuman Inc. bietet technologiegetriebene Produkte für die intellektuelle Entwicklung, Originalinhalte und fortschrittliche Technologien wie künstliche Intelligenz und Augmented Reality. Im Geschäftsjahr 2023 verzeichnete iHuman einen jährlichen Anstieg der durchschnittlichen monatlich aktiven Nutzer um 16 %. Zu den bemerkenswerten Errungenschaften gehören der internationale Erfolg der Aha World-App und der strategische Erwerb von geistigem Eigentum im Zusammenhang mit Cosmicrew, einer beliebten Zeichentrickserie.

Wachstumsinvestoren suchen nach Unternehmen, die erhebliche Umsatz- und Gewinnsteigerungen pro Aktie (EPS) aufweisen, und betrachten diese Kennzahlen als Anzeichen für ein robustes Geschäft mit Wertsteigerungspotenzial. Sich ausschließlich auf diese Kennzahlen zu konzentrieren, kann jedoch zu einer unvollständigen Bewertung des Wachstumspotenzials eines Unternehmens führen. Verschiedene externe Faktoren, wie Änderungen der Steuergesetze, Fusionen oder einmalige Gewinne, können diese Zahlen verzerren, wenn sie allein betrachtet werden.

Ein dual-metrischer Ansatz wird häufig verwendet, um eine ausgewogenere Bewertung von Wachstumsunternehmen zu erreichen. Diese Methode bietet einen umfassenden Überblick über das Wachstumspotenzial eines Unternehmens, indem mehrere Leistungsaspekte untersucht werden. Darüber hinaus werden Unternehmen mit vierteljährlichen Wachstumsraten von mehr als 1.000 % in der Regel als Ausreißer von der Analyse ausgeschlossen, um eine Verzerrung der Gesamtergebnisse zu vermeiden. Dieser Ansatz gewährleistet eine genauere Darstellung des nachhaltigen Wachstums unter den Technologieaktien.

TeraWulf Inc.

TeraWulf Inc. ist ein vertikal integriertes Bitcoin-Mining-Unternehmen, das zwei Anlagen in New York und Pennsylvania betreibt. Sein integrierter Ansatz ermöglicht eine bessere operative Kontrolle und potenzielle Kosteneffizienz, die im volatilen Kryptowährungs-Mining-Sektor von entscheidender Bedeutung sind. Im April meldete TeraWulf das Mining von 348 Bitcoins, was einem Durchschnitt von 11,6 Bitcoins pro Tag entspricht. Dies entspricht einem Rückgang von 5 % gegenüber der Produktionsrate im März, was die inhärenten Herausforderungen bei der Aufrechterhaltung einer konstanten Produktion unter schwankenden Marktbedingungen und betrieblichen Hindernissen unterstreicht.

Hütte 8 Corp.

Hut 8 Corp. ist ein weiterer prominenter Akteur im Bitcoin-Mining. Das Unternehmen schürft Bitcoin und bietet Mining-Hosting, Rechenzentrumsdienste und Infrastrukturentwicklung an. Diese Diversifizierung ermöglicht es Hut 8, mehrere Einnahmequellen zu erschließen und dadurch einige der Risiken zu reduzieren, die mit der hohen Volatilität der Kryptowährungspreise verbunden sind.

EHang Holdings Limited

EHang Holdings Limited ist ein führender Anbieter von urbaner Luftmobilitätstechnologie, der sich der Bereitstellung sicherer und umweltfreundlicher Luftmobilitätslösungen verschrieben hat. Das Unternehmen entwickelt unbemannte Luftfahrzeugsysteme (UAV) für eine Vielzahl von Anwendungen, darunter Personentransport, Logistik, Smart City Management und Luftmedienlösungen.

Tech-Aktien mit hohem Momentum

Momentum-Investing nutzt bestehende Markttrends, indem es sich auf Aktien konzentriert, die ihre Konkurrenten oder den breiteren Markt in Bezug auf die Rendite übertroffen haben. Dieser Anlageansatz basiert auf der Überzeugung, dass sich Aktien auf einem Aufwärtstrend weiterhin auszeichnen werden, vorausgesetzt, die grundlegenden Aspekte ihres Geschäfts, ihrer Branche oder ihres Sektors bleiben unverändert.

Diese Strategie wird häufig auf Technologieaktien angewendet, die oft erheblichen Marktstörungen ausgesetzt sind. Wenn Unternehmen neue Produkte einführen, technologische Fortschritte ankündigen und schnell an Popularität gewinnen, können Anleger möglicherweise davon profitieren, indem sie während ihres Aufstiegs in diese Aktien investieren.

Alarum Technologies Ltd.

Alarum Technologies Ltd. bietet über seinen Unternehmenszweig NetNut globale Internetzugangs- und Webdatenerfassungslösungen an. Ihr Proxy-Netzwerk ermöglicht es Kunden, Daten in großem Umfang anonym aus jeder öffentlichen Webquelle zu sammeln. Diese Fähigkeit wird in der heutigen datengesteuerten Entscheidungsfindungsumgebung immer wertvoller.

Exodus-Bewegung Inc.

Exodus Movement, Inc. bietet eine Multi-Asset-Software-Wallet, die entwickelt wurde, um Kryptowährungen und digitale Assets über Desktop-, Mobil- und Browserplattformen zugänglich und benutzerfreundlich zu machen. Die Plattform ermöglicht es Benutzern, über 10.000 Vermögenspaare sicher zu verwalten und auszutauschen, sodass sie die vollständige Kontrolle über ihr Vermögen haben.

MoneyLion, Inc.

MoneyLion, Inc. bietet eine „Super-App“ für Verbraucher und eine eingebettete Finanzplattform für Unternehmen, die personalisierte Finanzprodukte, Inhalte und Marketingtechnologie anbietet. Dieser umfassende Ansatz ermöglicht es MoneyLion, verschiedene finanzielle Bedürfnisse zu erfüllen und sich als vielseitiges Unternehmen im Fintech-Sektor zu etablieren.

Wachstumspotential

Tech-Aktien, insbesondere solche in Schwellenländern, sind dafür bekannt, dass sie eines der stärksten Wachstum aller börsennotierten Unternehmen verzeichnen. Anleger suchen oft nach Gelegenheiten in Zeiten der Underperformance des Sektors und erwarten ein signifikantes langfristiges Wachstum. Dieser Ansatz beruht auf der Überzeugung, dass der Technologiesektor weiterhin innovativ sein und expandieren wird, was zu erheblichen Renditen für diejenigen führt, die frühzeitig investieren.

Das Wachstum von Tech-Aktien kann jedoch dramatisch variieren. Viele der größeren Unternehmen wie Amazon.com Inc. (AMZN), Meta Platforms Inc. (META) und Alphabet Inc. (GOOGL) weisen trotz ihrer massiven Marktkapitalisierung und umfangreichen Marktsättigung weiterhin beeindruckende Wachstumsraten auf. Diese Tech-Giganten haben ihre Fähigkeit bewiesen, innovativ zu sein und ihre jeweiligen Märkte zu dominieren und so ein kontinuierliches Wachstum zu gewährleisten.

Im Gegensatz dazu bieten Small-Cap- oder Penny-Tech-Aktien aufgrund ihrer niedrigeren Marktbewertungen und der Möglichkeit bedeutender technologischer Durchbrüche oft ein höheres Wachstumspotenzial. Diese Unternehmen sind zwar riskanter, können aber ein explosives Wachstum erleben, wenn sie eine technologische Innovation erreichen oder plötzlich an Popularität gewinnen. Somit bietet der Technologiesektor eine einzigartige Mischung aus wachstumsstarken Chancen sowohl bei etablierten Giganten als auch bei aufstrebenden Small-Cap-Unternehmen.

Fortschrittliche Innovation

Die Tech-Branche ist ein Synonym für Innovation. Unternehmen in diesem Sektor sind ständig bestrebt, die neuesten technologischen Fortschritte zu nutzen und zukünftige Entwicklungen zu steuern. Dieses unermüdliche Streben nach Innovation bereitet den Technologiesektor auf häufige Durchbrüche vor und sorgt für eine dynamische und sich ständig weiterentwickelnde Landschaft.

Einer der transformativsten Trends der letzten Jahre war der Aufstieg von KI-bezogenen Technologien. KI wird zunehmend in verschiedene Branchen und Sektoren integriert, steigert die Effizienz und Produktivität und schafft neue Geschäftsmodelle. Technologieunternehmen, die eine zentrale Rolle bei der Entwicklung und Implementierung von KI-Technologien spielen, werden von diesem anhaltenden Trend immens profitieren. Ihre Fähigkeit, an der Spitze solcher technologischen Fortschritte zu bleiben, positioniert sie für nachhaltiges Wachstum und Marktführerschaft.

Nachteile von Tech-Aktien

Volatilität im Technologiesektor

Trotz ihres attraktiven Wachstumspotenzials sind Tech-Aktien für ihre hohe Volatilität berüchtigt. Schnelle technologische Fortschritte und starker Wettbewerbsdruck können zu erheblichen Preisschwankungen führen. Diese Aktien haben oft hohe Bewertungen, die auf Wachstumserwartungen basieren, was sie besonders anfällig für Marktkorrekturen macht, wenn diese Erwartungen nicht erfüllt werden.

Darüber hinaus sieht sich der Technologiesektor mit besonderen regulatorischen Herausforderungen und geopolitischen Spannungen konfrontiert, die zusätzliche Risiken mit sich bringen. Regierungen auf der ganzen Welt nehmen Technologieunternehmen zunehmend unter die Lupe in Bezug auf Datenschutz, kartellrechtliche Bedenken und Fragen der nationalen Sicherheit. Dieser regulatorische Druck kann zu Unsicherheiten und potenziellen Störungen führen, die sich auf die Performance von Tech-Aktien auswirken.

Schnelle Trendwechsel

Das schnelle Innovationstempo im Technologiesektor bedeutet, dass sich Trends und Marktaussichten schnell ändern können. Dieses dynamische Umfeld kann für Anleger eine Herausforderung darstellen, insbesondere für diejenigen, die mit den zugrunde liegenden Technologien nicht vertraut sind. Die schnellen Gewinne vieler Technologieunternehmen können Investoren anlocken, aber ohne ein tiefes Verständnis des Sektors könnten sie am Ende Trends hinterherjagen, die bereits ihren Höhepunkt erreicht haben.

Anleger, denen es an Wissen über die grundlegenden Stärken und Schwächen verschiedener Technologieunternehmen mangelt, können mit den schnellen Veränderungen nur schwer Schritt halten. Dies kann zu schlechten Investitionsentscheidungen und potenziellen Verlusten führen, wenn sich Trends entwickeln und neue Technologien auftauchen. Um sich in diesem schnelllebigen Sektor erfolgreich zurechtzufinden, müssen Anleger über technologische Fortschritte und Marktdynamiken informiert bleiben und sicherstellen, dass sie rechtzeitig und fundierte Anlageentscheidungen treffen.

Die pandemiebedingte Verlagerung hin zu einer stärkeren Vernetzung hat die technologische Landschaft nachhaltig verändert. Obwohl sich die jüngsten wirtschaftlichen Herausforderungen auf den Markt ausgewirkt haben, sind die Fundamentaldaten, die Tech-Aktien stützen, nach wie vor stark. Technologische Fortschritte, insbesondere in Bereichen wie Cloud Computing und digitale Transformation, bieten Anlegern überzeugende Chancen. Durch die Konzentration auf Value-Investing und die Identifizierung vielversprechender Technologieaktien können Anleger von den langfristigen Wachstumsaussichten dieses dynamischen Sektors profitieren.