Охота за стопами в трейдинге: Как не стать жертвой?

Как розничные, так и институциональные трейдеры используют различные стратегии, чтобы максимизировать свою прибыль в мире трейдинга. 

Одним из таких явлений, которое часто воспринимается как манипулятивная практика, является охота за стопами. Понимание того, что такое «охота за стопами» и как ее предотвратить, жизненно важно для трейдеров, стремящихся защитить свои позиции и улучшить результаты торговли. 

В этой статье мы рассмотрим концепцию охоты за стопами, как она работает, ее влияние на рынок и другие детали.

Что такое охота за стопами?

Если говорить коротко, речь идет о том, чтобы задействовать стоп-лосс ордера, установленные другими трейдерами, чтобы создать волатильность на рынке и получить прибыль от последующего движения цен. Что важно, стоп-лосс ордера ограничивают убытки, автоматически продавая или покупая актив, когда он достигает заданной цены. 

Однако когда крупные игроки на рынке, такие как институциональные трейдеры, намеренно подталкивают цену к этим уровням, это заставляет стоп-лосс ордера исполняться, вызывая быстрые изменения цены, которые можно использовать для получения прибыли. 

Как работает охота за стопами

Охота за стопами обычно включает в себя несколько этапов, описанных ниже:

Определение уровней стоп-лосса: Крупные трейдеры определяют ценовые уровни, на которых, скорее всего, будет размещено значительное количество стоп-лосс ордеров. Эти уровни часто находятся вблизи недавних максимумов, минимумов или круглых чисел, которые имеют психологическое значение.

Давление на цену: Как только эти уровни определены, крупные трейдеры используют свой значительный капитал, чтобы подтолкнуть цену к этим уровням стоп-лосса. 

Срабатывание стоп-лосс ордеров: Когда цена достигает определенных уровней, срабатывают стоп-лосс ордера. Это приводит к шквалу автоматических покупок и продаж, что дополнительно усиливает движение цены. 

Получение прибыли от волатильности: Крупные трейдеры используют возросшую волатильность и ликвидность для входа или выхода из позиций по выгодным ценам, часто разворачивая свои первоначальные сделки, чтобы получить выгоду от последующей коррекции цен.

Влияние на рынок

Стоит отметить, что охота за стопами может серьезно повлиять на рынок:

Повышение волатильности: Внедряет внезапные и часто резкие движения цен, создавая более волатильную торговую среду. 

Ложные сигналы: Трейдеры, полагающиеся на технический анализ, могут неверно истолковать эти манипулируемые движения цен как настоящие рыночные сигналы, что приведет к принятию неверных торговых решений.

Потери для розничных трейдеров: Розничные трейдеры, которые часто не имеют достаточного капитала, чтобы противостоять таким манипуляциям, могут понести значительные убытки, когда срабатывают их стоп-лосс ордера.

Профилактика

К сожалению, полностью избежать рисков, связанных с охотой за стопами, невозможно. Допустим, вы — трейдер. Однако вы можете использовать несколько стратегий, чтобы минимизировать его влияние:

Избегайте очевидных уровней стоп-лосса:

Размещайте стоп-лосс ордера на менее предсказуемых уровнях. Вам следует избегать круглых чисел или недавних максимумов и минимумов, которые являются вероятными целями для охотников за стопами. 

Применяйте скользящие стопы:

Скользящие стоп-лоссы изменяют уровень стопа по мере движения цены в вашу пользу, обеспечивая защиту и одновременно позволяя получить потенциальную прибыль.

Используйте несколько временных рамок:

Анализируйте движение цен на разных временных интервалах, чтобы лучше видеть рыночные тенденции. Желательно не размещать стопы, основываясь только на краткосрочном ценовом действии.

Следите за глубиной рынка:

Вам необходимо следить за книгой ордеров и глубиной рынка, поскольку книга ордеров и глубина рынка могут дать представление о том, где размещаются значительные ордера, что поможет вам предвидеть потенциальные зоны охоты за стопами.

Используйте расширенные типы ордеров:

Лучше использовать продвинутые типы ордеров, которые не видны широкому рынку, что снижает вероятность того, что они станут целью для охоты по стопу.

Будьте в курсе рыночной ситуации:

Настоятельно рекомендуется следить за ключевыми экономическими событиями, выпуском новостей и настроениями на рынке, что поможет вам избежать установки стопов в уязвимые моменты. 

Управление рисками:

Конечно, нельзя не упомянуть о важности управления рисками. 

Убедитесь, что ваша общая стратегия управления рисками учитывает возможность установки стопов. 

Торгуйте с авторитетными брокерами:

Выбирайте брокеров с безупречной репутацией и прозрачной практикой, чтобы снизить риск стать жертвой неэтичных маркет-мейкеров.

Как стать успешным трейдером?

Торговля на фондовом рынке может быть полезным, но сложным занятием. Для достижения успеха необходимо сочетание знаний, дисциплины и хорошо продуманной стратегии.

 Давайте обсудим несколько стратегий, которые трейдеры могут использовать, чтобы ориентироваться в сложностях фондового рынка и повысить свои шансы на получение стабильной прибыли.

Фундаментальный анализ

Фундаментальный анализ предполагает оценку финансового состояния и перспектив развития компании путем изучения ее финансовой отчетности и других экономических факторов. Основные аспекты фундаментального анализа включают в себя: 

Отчеты о прибылях и убытках: Трейдеры должны анализировать квартальные и годовые отчеты о прибылях и убытках. 

Рост доходов: Они также должны изучить тенденции роста выручки, чтобы оценить потенциал роста компании.

Уровень долга: Оценка долговой нагрузки компании по отношению к ее собственному капиталу для определения финансовой стабильности.

Соотношение цены и прибыли (P/E): Сравнение цены акций компании с ее доходами для понимания ее оценки относительно аналогов. 

Технический анализ

Технический анализ направлен на изучение прошлых рыночных данных, в первую очередь цен и объемов, для прогнозирования будущего движения цен. Общие инструменты и методы включают в себя:

Графики и паттерны: Использование различных типов графиков для выявления таких моделей, как голова и плечи, двойные вершины и треугольники

Индикаторы: Использование технических индикаторов, таких как скользящие средние, индекс относительной силы (RSI) и полосы Боллинджера, для определения рыночных тенденций и импульса.

Свинг-трейдинг

Свинг-трейдинг направлен на получение краткосрочных и среднесрочных прибылей в течение нескольких дней или недель. Важно, что трейдеры ищут возможности для покупки низких и продажи высоких цен в контексте общего тренда. Ключевые компоненты свинг-трейдинга включают:

Анализ тренда: Выявление общей тенденции рынка для согласования сделок с направлением движения рынка. 

Точки входа и выхода: Использование технических индикаторов для определения оптимальных точек входа и выхода.

Управление рисками: Установка стоп-лосс ордеров для ограничения потенциальных потерь и защиты прибыли. 

Внутридневная торговля

Внутридневная торговля предполагает покупку и продажу акций в течение одного торгового дня с целью извлечения выгоды из внутридневных колебаний цен. Успешные внутридневные трейдеры обычно обращают внимание на следующее:

Волатильность: Торговля акциями, которые демонстрируют значительные колебания цен в течение одной торговой сессии

Ликвидность: Выбор акций с высокими объемами торгов для обеспечения быстрого и эффективного исполнения ордеров.

Дисциплина: Придерживаться заранее разработанного торгового плана и избегать принятия эмоциональных решений.

Позиционная торговля

Позиционная торговля — это долгосрочная стратегия, при которой трейдеры держат акции в течение нескольких месяцев или лет, стремясь извлечь выгоду из основных ценовых тенденций. Она сочетает в себе элементы как фундаментального, так и технического анализа:

Экономические показатели: Мониторинг макроэкономических показателей, таких как процентные ставки, рост ВВП и инфляция, для выявления потенциальных рыночных тенденций.

Отраслевой анализ: Сосредоточение внимания на секторах или отраслях с высокими перспективами роста.

Долгосрочные тренды: Выявление долгосрочных тенденций и следование им с использованием технического анализа для уточнения точек входа и выхода.

Диверсификация

Диверсификация предполагает распределение инвестиций между различными акциями, секторами или классами активов для снижения риска. Ключевые принципы включают

Распределение активов: Распределение инвестиций между различными классами активов (например, акциями, облигациями, сырьевыми товарами), чтобы сбалансировать риск и доходность.

Секторная диверсификация: Инвестирование в несколько секторов, чтобы избежать чрезмерной подверженности какой-либо одной отрасли.

Распределение активов: Распределение инвестиций между различными классами активов (например, акциями, облигациями, сырьевыми товарами) для обеспечения баланса между риском и доходностью.

Отраслевая диверсификация: Инвестирование в несколько секторов, чтобы избежать чрезмерной подверженности какой-либо одной отрасли.

Географическая диверсификация: Включение международных акций для получения выгоды от возможностей глобального роста и снижения рисков, связанных с конкретными странами

Управление рисками

Трудно переоценить важность управления рисками. К основным методам управления рисками относятся:

Стоп-лосс ордера: Установка стоп-лосс ордеров для автоматической продажи акций при достижении ими заранее установленной цены с целью ограничения потенциальных убытков.

Определение размера позиции: Определение подходящего размера каждой сделки в зависимости от допустимого риска и размера счета трейдера.

Соотношение риска и прибыли: Оценка потенциального риска по отношению к ожидаемой прибыли перед входом в сделку.

Постоянное обучение

Чтобы добиться успеха, необходимо постоянно следить за ситуацией на фондовом рынке. Это может включать в себя:

Быть в курсе событий: Следить за финансовыми новостями, тенденциями рынка и экономическими показателями.

Образование: Посещение семинаров по трейдингу, онлайн-курсов и чтение книг опытных трейдеров.

Пересмотр сделок: Регулярно анализируйте прошлые сделки, чтобы извлечь уроки из успехов и ошибок.

Итоги 

Охота за стопами — это практика, которая может существенно повлиять на трейдеров, особенно на тех, кто менее опытен или имеет меньший капитал. Понимая, как работает охота за стопами, и применяя стратегии защиты от нее, трейдеры могут лучше ориентироваться на рынке и повысить свои шансы на успех.